العوامل التنظيمية والسياقية التي تؤثر على قرارات إدارة الأرباح ورأس المال: دليل من قطاع البنوك الأوروبية

الملخص: تحقق هذه الدراسة فيما إذا كانت بعض الخصائص التنظيمية والسياقية قد أثرت على قرارات البنوك المدرجة في منطقة اليورو لإدارة الأرباح ورأس المال التنظيمي من خلال توفيرات اختيارية خلال الفترة من 2013 إلى 2018. عوامل التنظيم الجديدة هي الضغط لزيادة رأس المال التنظيمي عالي الجودة (بازل III) والاعتراف الأكثر توقيتًا بخسائر القروض (IFRS 9). الخصائص السياقية هي زيادة حدة المنافسة المصرفية على المستوى الوطني، والضغط الكبير في سوق المال. تظهر النتائج أن الضغط لزيادة رأس المال التنظيمي عالي الجودة للبنوك ذات رأس المال الشائع من الفئة 1 (CET1) المنخفض في السنة t - 1 مرتبط سلبًا بإدارة الأرباح ورأس المال التصاعدية في السنة t. الاعتراف الأكثر توقيتًا بخسائر القروض في السنة t مقارنة بالسنة t + 1 مرتبط سلبًا بإدارة الأرباح ورأس المال التصاعدية في السنة t. القوة المتزايدة للمنافسة المصرفية مرتبطة إيجابيًا بإدارة الأرباح التصاعدية، ولكنها ليست مرتبطة بإدارة رأس المال التصاعدية. الضغط المتزايد في سوق المال مرتبط سلبًا بإدارة الأرباح التصاعدية، ولكنه ليس مرتبطًا بإدارة رأس المال التصاعدية. يجب أن تكون هذه الدراسة مفيدة لمعدي المعايير، والتنظيمات، والمستثمرين، والأكاديميين المهتمين بالتحفيزات والقيود على إدارة الأرباح ورأس المال من خلال تقديم أدلة بشأن كيفية تفاعل البنوك المدرجة مع العوامل التنظيمية والمحاسبية والسياقية، التي تم ملاحظتها بشكل شامل خلال فترة تاريخية فريدة (أي من 2013 إلى 2018) وإعداد تنظيمي (أي قطاع البنوك الأوروبية).