El enfoque reversible flexible para descomponer la ineficiencia económica: Con una aplicación a los bancos taiwaneses

La ineficiencia de beneficios se descompone, convencionalmente, en dos componentes mutuamente excluyentes que representan la pérdida de beneficios debido a la ineficiencia técnica y, a través de la teoría de dualidad, un residual interpretado como ineficiencia allocativa. Aunque los modelos convencionales resuelven ineficiencias técnicas reduciendo insumos y aumentando salidas, lograr eficiencia en los beneficios puede requerir cantidades de insumo mayores a las observadas y/o cantidades de salida menores a las observadas. Sin embargo, superar las restricciones en la dirección de los ajustes técnicos en las cantidades de insumo y salida demanda flexibilidad que los modelos existentes no ofrecen. Por lo tanto, para lograr esta flexibilidad, introducimos una medida de ineficiencia de beneficios endógena que revierte el papel subordinado que juega la ineficiencia allocativa. La nueva medida se basa en una versión monetizada del modelo aditivo ponderado que busca maximizar las ganancias de beneficios factibles sin restringir ajustes en insumos y salidas. Esto previene las prescripciones contradictorias que el modelo convencional puede ofrecer en forma de cambios no monótonos en insumos y salidas, reduciendo así los costos de ajuste. Aplicamos el modelo propuesto a datos reales de instituciones financieras. Las diferencias en las recomendaciones gerenciales y de políticas para la asignación óptima de recursos son relevantes, ya que el modelo convencional recomienda erróneamente reducciones en insumos en términos de las cantidades y escalas requeridas para maximizar los beneficios.