Zusammenfassung Der Zweck dieses Papiers ist es, die Natur der gewöhnlichen Aktien-Dividende, der Stammaktien, die an Stammaktionäre ausgegeben werden, zu untersuchen und die buchhalterische Behandlung dieser Art von Transaktion mit der Entitätstheorie der Unternehmensbuchhaltung in Verbindung zu bringen. Ob die Entitätstheorie, die Eigentumstheorie, die Fondstheorie oder eine Kombination dieser Theorien den nützlichsten und sinnvollsten Bezugsrahmen für die Buchhaltungspraktik bietet, ist eine grundlegende Frage, die einer Diskussion bedarf. Eine solche Diskussion überschreitet die Grenzen dieses Papiers. Diese Frage wird umgangen durch die Annahme, dass die Entitätstheorie der nützlichste Bezugsrahmen für die folgende Analyse ist. Zur Unterstützung dieses Ansatzes können die aktuellen Buchhaltungspraktiken angeführt werden. Heute wird das Entitätskonzept allgemein in der Buchhaltung für Unternehmensgeschäfte verwendet. Daher ist das zugrunde liegende Konzept, dass die Gesellschaft eine von den interessierten Parteien getrennte Entität ist. Daher drehen sich die Buchhaltungsprozesse um die Gesellschaft und nicht um die Aktionäre oder Gläubiger.
Charles T. Horngren (Mon,) untersuchte diese Frage.