Asymétrie d'information, risque moral ex ante et risque non assurables dans la couverture de responsabilité : preuves du marché de l'assurance automobile en Chine

Résumé Nous utilisons un ensemble de données unique pour tester l'asymétrie d'information, ainsi que pour distinguer le risque moral ex ante de la sélection adverse dans différents types de réclamations de responsabilité civile dans les polices d'assurance automobile : c'est-à-dire celles comportant des blessures corporelles (BI) par rapport à celles n'ayant que des dommages matériels (PD). Nous constatons que le degré d'asymétrie d'information est plus élevé dans les réclamations de responsabilité avec BI que celles avec uniquement PD. Cependant, le risque moral ex ante n'existe que dans les réclamations de responsabilité avec PD. Nous utilisons un modèle théorique pour proposer que la différence que nous trouvons entre les deux types de réclamations en risque moral ex ante est liée au risque non assurables intégré dans les réclamations BI. Nous confirmons cette constatation dans un autre test de sensibilité comparant les réclamations provenant de voitures neuves et de voitures non neuves. Dans l'ensemble, ces résultats suggèrent des réformes politiques conduisant à un meilleur mécanisme de tarification dans l'industrie de l'assurance automobile en Chine.