Dynamiques non linéaires et changement structurel dans le cycle du porc et du maïs aux États-Unis : une approche STAR à variation temporelle

La linéarité du cycle du porc et du maïs aux États-Unis a été remise en question par Chavas et Holt (1991). Néanmoins, aucune tentative n'a été faite pour modéliser les dynamiques non linéaires potentielles dans le cycle du porc et du maïs en utilisant des modèles de changement de régime. Une alternative populaire est le modèle autorégressif à transition douce (STAR) de Teräsvirta, qui suppose que le changement de régime est endogène et potentiellement lisse. Dans cet article, nous examinons des données mensuelles pour le cycle du porc et du maïs aux États-Unis, de 1910 à 2004. Un membre de la famille STAR, le STAR à variation temporelle, est ajusté aux données et ses propriétés sont examinées. Nous trouvons des preuves de non-linéarité, de comportements dépendants du régime et de changements de paramètres à variation temporelle.